NAFOP PORTA IN ITALIA IL MESSAGGIO DI ROBERT J. SHILLER

Lo Studio Andreoli & Taccuso, che come sapete è associato Nafop, pubblica con piacere questa nota diffusa ieri dalla nostra Associazione in tema di protezione dei risparmiatori dai conflitti d'interesse.
Dagli Stati Uniti il professore di economia di Yale, Robert J. Shiller lancia un messaggio su come proteggere in futuro i cittadini dalle decisioni di investimento viziate dal conflitto d’interesse, puntando alla sua concretizzazione anche nel nostro paese.
Secondo il noto docente, responsabile della rubrica “Economic View” sul New York Times nonché creatore dell’Indice di Standard & Poor’s sui prezzi immobiliari che prende il suo nome, per difendere i risparmiatori più deboli occorre migliorare l’informazione finanziaria e la trasparenza a vantaggio degli investitori.
Questa sua strategia può avvenire attraverso tre tipologie di azioni:
1. Sviluppando la consulenza finanziaria indipendente (anche di tipo
elementare) in modo che sia fruibile da chiunque; Shiller propone di
diffonderla a tariffa oraria fissa come quella di altri professionisti quali
avvocati o commercialisti senza accettare compensi da terzi per la vendita
di prodotti finanziari.
Gli associati di Nafop prevedono questa modalità “fee only” nel loro codice etico e
sono privi di qualsiasi conflitto di interessi potenzialmente generato dalle
provvigioni derivanti dalla vendita. I consulenti indipendenti iscritti a Nafop
operano già in regime di sola parcella e sono in linea con i requisiti d’indipendenza
richiesti dal Ministero dell’Economia italiano per l’iscrizione al futuro Albo che
nascerà entro il 2009.
2. Negli Usa i cittadini possono dedurre dalle imposte la parcella versata per la
consulenza finanziaria, ma si tratta di una deduzione conveniente solo per i
soggetti ad alto reddito; il prof. Shiller propone che la deducibilità sia
ampliata a tutti, a patto che sia una consulenza prestata da un soggetto
remunerato solo ed esclusivamente dal cliente e quindi totalmente
indipendente ed imparziale.
Già nel 2008, Nafop affermava che grazie alla deducibilità della parcella del
professionista non legato a banche, assicurazioni e reti di vendita, si garantirebbe
a tutti i soggetti la possibilità di accedere ad un servizio di protezione del
patrimonio affidandosi ad un soggetto il cui scopo è supportare gli investitori nella
scelta di soluzioni efficienti ed adeguate, proteggendoli dai consigli viziati dal
conflitto di interessi.
3. Robert J. Shiller propone infine l’istituzione di una “commissione per la
sicurezza dei prodotti finanziari” il cui compito sarebbe quello di
proteggere i risparmiatori. Tale soggetto indipendente dovrebbe raccogliere
informazioni sulle esperienze effettive degli utenti dei prodotti finanziari, e
sugli “incidenti” a loro capitati, cercando di prevenirne il ripetersi in
futuro.
Il nostro Studio opera con questo spirito. Tra le attività ed i servizi di consulenza che offriamo vi è l’analisi dei prodotti commercializzati dal sistema (banche, compagnie assicurative, reti di vendita ed altri intermediari) e l’individuazione di quelli inefficienti con l’immediata segnalazione agli investitori.
Tutto ciò permette ai nostri clienti di ottenere notevoli risparmi, di avere in portafoglio strumenti sempre adatti ai loro effettivi bisogni e di pianificare in tutta tranquillità il loro futuro.